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擅自发行企业债券罪的刑事责任是如何的

吴亮律师2025-08-02杭州余杭刑事律师

结论:
擅自发行企业债券,数额巨大、后果严重或有其他严重情节的构成擅自发行企业债券罪,自然人与单位犯罪的处罚不同。
法律解析:
擅自发行企业债券罪指未经国家有关主管部门批准,擅自发行企业债券且达到数额巨大、后果严重或有其他严重情节的行为。对于该罪的认定,“数额巨大、后果严重或有其他严重情节”需综合考虑发行数额、投资者损失等因素,司法实践会根据具体情况来判定。在处罚方面,自然人犯此罪,处五年以下有期徒刑或拘役,并处或单处非法募集资金金额百分之二以上百分之十以下罚金;单位犯此罪,对单位判处罚金,对直接负责的主管人员和其他直接责任人员,处五年以下有期徒刑或者拘役。若对擅自发行企业债券罪或其他法律问题存在疑问,可向专业法律人士咨询。
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(一)对于企业而言,在发行企业债券前,务必向国家有关主管部门提出申请并获得批准,严格按照审批的条件和程序进行操作。
(二)投资者在购买企业债券时,要仔细查看债券发行是否经过合法批准,避免参与非法发行的债券投资。
(三)相关监管部门应加强对企业债券发行的监管力度,定期检查企业债券发行情况,及时发现和制止擅自发行行为。

法律依据:
《中华人民共和国刑法》第一百七十九条规定,未经国家有关主管部门批准,擅自发行股票或者公司、企业债券,数额巨大、后果严重或者有其他严重情节的,处五年以下有期徒刑或者拘役,并处或者单处非法募集资金金额百分之一以上百分之五以下罚金。单位犯前款罪的,对单位判处罚金,并对其直接负责的主管人员和其他直接责任人员,处五年以下有期徒刑或者拘役。
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1.擅自发行企业债券罪指未经国家有关主管部门批准擅自发行企业债券,且数额巨大、后果严重或有其他严重情节的行为。此行为破坏金融秩序,损害投资者利益。
2.法律对该罪处罚明确,自然人犯该罪处五年以下有期徒刑或拘役,并处或单处非法募集资金金额百分之二以上百分之十以下罚金;单位犯该罪,对单位判处罚金,对直接负责的主管人员和其他直接责任人员处五年以下有期徒刑或拘役。
3.对于“数额巨大、后果严重或有其他严重情节”需综合判断,像发行数额、投资者损失等都是考量因素,司法实践会依具体情况认定。
4.为避免此类犯罪,企业应严格遵循国家审批程序发行债券。投资者也要增强风险意识,投资前仔细核实债券发行合法性。监管部门需加强监管,加大对违法发行行为打击力度。
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法律分析:
(1)擅自发行企业债券罪明确了未经国家有关主管部门批准擅自发行企业债券且符合数额巨大、后果严重或有其他严重情节的构成犯罪。这体现了国家对企业债券发行的严格监管,确保金融市场秩序稳定。
(2)对于自然人犯该罪,有对应的量刑和罚金规定,旨在通过刑事处罚威慑个人的违法行为。
(3)单位犯该罪时,采取双罚制,既对单位判处罚金,也对相关责任人员进行刑事处罚,强调单位违法中个人应承担的责任。
(4)“数额巨大、后果严重或有其他严重情节”的综合考量方式,给予司法实践一定的灵活性,能根据不同案件具体情况准确认定犯罪。

提醒:
企业和个人在涉及企业债券发行时,务必获得国家有关主管部门批准,避免触犯擅自发行企业债券罪。不同案件情况不同,如有相关疑问,建议咨询进一步分析。
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1.擅自发行企业债券罪指没经国家相关部门批准,就擅自发行企业债券,且数额巨大、后果严重或有其他严重情节的行为。

2.自然人犯罪,会处五年以下有期徒刑或拘役,还会并处或单处非法募资额百分之二到百分之十的罚金;单位犯罪,对单位罚款,对相关负责人处五年以下有期徒刑或拘役。

3.“数额巨大等情节”要综合考量发行数额、投资者损失等,司法按具体情况认定。

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